ЕНПФ получил более 1 трлн тенге за старые долги

В марте пенсионный фонд активно продавал облигации государств и компаний. Ещё более 550 млрд тенге принесло плановое погашение долговых бумаг.

Март стал для ЕНПФ неплохим месяцем с точки зрения доходности. Как следует из данных фонда, за месяц удалось заработать 144,4 млрд тенге, почти половину из которых (70,9 млрд тенге) принесли вознаграждения по ценным бумагам, включая вклады и операции РЕПО, сообщает inbusiness.kz.

В I квартале размер начисленного инвестиционного дохода составил 367,23 млрд тенге. При этом в январе-марте 2020 года показатель был значительно лучше – 667,7 млрд тенге. Но тогда это было связано с ослаблением тенге, что привело к большим доходам от переоценки иностранной валюты.

"Доходность пенсионных активов ЕНПФ, распределенная на счета вкладчиков (получателей) с начала 2021 года, составила 2,84% при инфляции 1,90%. Таким образом, реальная доходность по пенсионным активам ЕНПФ составила 0,94%. При этом по состоянию на 1 апреля 2021 года доходность пенсионных активов за последние 12 месяцев (с апреля 2020 года по март 2021 года) для вкладчиков (получателей) ЕНПФ составила 7,57% при инфляции в размере 7,00%. Таким образом, за последние 12 месяцев реальная доходность по пенсионным активам ЕНПФ составила 0,57%", – отмечают в фонде.

ЕНПФ распродал гособлигации

Одна из ключевых особенностей мартовских сделок – это масштабные продажи ценных бумаг иностранных государств.

"В рассматриваемом периоде в рамках перехода на индексное управление согласно пункту 27 Инвестиционной декларации ЕНПФ были реализованы государственные ценные бумаги иностранных государств на общую сумму 356,40 млрд тенге, а также произошло погашение ГЦБ иностранных государств на общую сумму 552,53 млрд тенге", – отмечают в ЕНПФ.

В список стран, чьи бумаги были проданы, попали:

• США – объём продаж ГЦБ принёс ЕНПФ около 170 млрд тенге.
• Россия – 93,3 млрд тенге. Это были первые продажи российский долговых бумаг с ноября 2019 года.
• Индонезия – 31,4 млрд тенге.
• Мексика – 23,3 млрд тенге.
• Чили – 22,6 млрд тенге.
• Филиппины – 13,7 млрд тенге.
• Бразилия – 2,3 млрд тенге.

Стоит отметить, что большинство бумаг покупалось в 2018-2019 гг. При этом, даже несмотря на масштабные продажи, облигации большинства стран в портфеле ЕНПФ ещё остаются. Исключение – Чили, чьи долговые бумаги были полностью реализованы в прошедшем месяце.

Стоит отметить также масштабные плановые погашения по ранее приобретённым бумагам. В частности, выплаты по облигациям США превысили 550 млрд тенге. Ещё больше – 808,6 млрд тенге – было направлено на покупку новых долговых бумаг. И это стало рекордной сделкой – так много в месяц ЕНПФ на американский госдолг ещё не тратил.

Облигаций иностранных компаний стало меньше

Масштабные продажи коснулись не только государственных ценных бумаг, но и облигаций зарубежных компаний. В частности, были проданы бумаги:

• "Газпрома" – на 12,4 млрд тенге.
• Export-Import Bank China – 12,1 млрд тенге (больше долговых бумаг этого эмитента в портфеле ЕНПФ нет).
• Banco Nacional COM EXT – 9 млрд тенге (проданы все облигации).
• Rosneft Oil Co via – 7,5 млрд тенге (проданы все бумаги).
• Sinopec GRP Overseas DEV – 6,9 млрд тенге.
• Pertamina Persero PT – 4,5 млрд тенге.
• Barclays Bank PLC – 2,4 млрд тенге (больше долговых бумаг этого эмитента у ЕНПФ нет).
• Indian Railway Finance – 2,3 млрд тенге.
• ОАО "Сбербанк России" – 2,2 млрд тенге .

При этом в марте фонд не открывал новых сделок с иностранными эмитентами. Обошлось даже без традиционных депозитов в зарубежных БВУ. Однако один старый счёт все же был закрыт: по вкладу в Societe Generale было погашено 41,95 млрд тенге.

Что ещё?

• В марте ЕНПФ продал ГЦБ министерства финансов РК на общую сумму 63,75 млрд тенге. Ещё 18,22 млрд принесло плановое погашение по аналогичным бумагам.
• Не обошлось без традиционных вкладов в Нацбанк. Средний объём сделок составил 71,66 млрд тенге со средневзвешенной доходностью 8,00% годовых.
• Впервые с 2018 года ЕНПФ продал облигации Банка развития Казахстана. Сумма сделок составила 24,5 млрд тенге
• ЕНПФ продал акции АО KazTransCom и АО "АТФБанк" на общую сумму 0,52 млрд тенге. Ещё 1,45 млрд тенге принесли продажи облигаций Банка Центр Кредит.
• Народный банк осуществил плановое погашение по своим долговым бумагам на 5,17 млрд тенге
• В рамках поэтапной передачи пенсионных активов внешним управляющим компаниям были переданы акции и депозитарные расписки иностранных эмитентов на общую сумму 19,64 млрд тенге.

Алексей Никоноров

Подписывайтесь на Telegram-канал Atameken Business и первыми получайте актуальную информацию!